PERBEDAAN RETURN SAHAM DAN VOLUME PERDAGANGAN SAHAM PERUSAHAAN SETELAH TERJADI MERGER DAN AKUISISI PADA PERUSAHAAN GO PUBLIC DI BEI PERIODE 2016-2020
Keywords:
return saham, volume perdagangan saham, merger, akuisisiAbstract
Penelitian ini bertujuan untuk melihat apakah terdapat perbedaan return saham dan volume perdagangan saham pada perushaan setelah melakukan merger dan akuisisi. Penelitian ini dilakukan pada perusahaan go public yang melakukan merger dan akuisisi di Bursa Efek Indonesia (BEI) pada tahun 2016-2020. Metode pengambilan sampel adalah sampling jenuh dengan 45 perusahaan yang diamati. Dengan metode event study yang mengamati peristiwa selama 20 hari sebelum merger dan akuisisi serta 20 hari setelah merger dan akuisisi. Penelitian ini menggunakan SPSS sebagai alat uji dengan uji statistik nonparametrik yaitu Wilcoxon signed-rank test. Hasil penelitian ini menyatakan bahwa terdapat perbedaan return saham dan volume perdagangan saham setelah terjadinya merger dan akuisisi pada perusahaan go public yang terdaftar di BEI periode 2016-2020.References
Beams A. Floyd, Joseph. H. Anthony, Bruce
Bettinghaus, Ken Smith. 2002. Advanced
Accounting. Prentice Hall
Gitman, Lawrence J. 2003. Principles of Managerial
Finance. Boston: Pearson Addison Wesle
Tandelilin, Eduardus. 2010. Portofolio dan Investasi
Teori dan Aplikasi. Edisi pertama. Yogyakarta :
Kanisius
Halim, Abdul dan Nasuhi Hidayat. 2010. Studi
Empiris Tentang Pengaruh Volume Perdagangan
dan Return Terhadap Bid-Ask Perdagangan dan
Return Terhadap Bid-Ask Spread Saham Industri
Rokok di BEJ dengan Model Korelasi Kesalahan,
Jurnal Riset Akuntansi Indonesia, Vol, 3: 69-83
Achsan, Fuad., 2016. Analisis Pengaruh Merger dan
Akuisisi terhadap Return Saham dan Trading
Volume Activity pada Perusahaan Go Public BEI,
Makassar
Mohammad., 2019. Pengaruh Merger dan Akuisisi
Terhadap Volume Perdagangan Saham Perusahaan:
Studi Kasus Perusahaan Manufaktur yang Terdaftar
di BEI tahun 2014-2018, Jakarta
Putra, Christian., 2010. Dampak Publikasi Merger dan
Akuisisi Perusahaan yang Termasuk LQ-45
Terhadap Abnormal Return dan Volume
Perdagangan Saham (event study pada perusahaan
yang terdaftar di BEI), Malang
